Market Maker Sell Model (MMSM) – Modèle de Trading ICT

L’ICT présente deux types de modèles de trading : le ICT Market Maker Buy Model (MMBM) et le ICT Market Maker Sell Model (MMSM). Le ICT Market Maker Sell Model est particulièrement utilisé dans le Forex et sur les autres marchés financiers. Il est basé sur le flux d’ordres institutionnel (institutional order flow). Il vise à anticiper le mouvement des prix en analysant la liquidité et les mouvements institutionnels.

Cet article explore le concept fondamental du ICT Market Maker Sell Model, ses composantes et le trading avec le MMSM.

Comprendre le ICT Market Maker Sell Model (MMSM)

Le ICT MMSM est un modèle de trading présenté par Michael Huddleston qui illustre la transition du prix de haussier à baissier. Il fournit une approche structurée pour anticiper le mouvement du marché. Le ICT MMSM contient plusieurs facteurs critiques qui doivent être alignés avant d’implémenter le modèle. Cela garantit la validité du modèle. Ces facteurs comprennent la structure de marché en unités de temps supérieures (Higher Timeframe Market Structure), le biais journalier (Daily Bias) et le Draw on Liquidity, ainsi que la présence d’un programme d’achat (buy program) sur les unités de temps inférieures avant le PD Array de l’unité de temps supérieure.

Dans le Market Maker Sell Model (MMSM), la structure de marché en unités de temps supérieures doit être baissière. C’est l’exigence fondamentale de ce modèle. Cela signifie que sur les unités de temps supérieures, le marché doit démontrer des lower lows et des lower highs constants. C’est une indication d’un élan baissier (downward momentum). La structure reflète la dominance prévalente des vendeurs et prépare le terrain pour une livraison de prix baissière. Cela donne la confiance nécessaire pour s’appuyer sur le flux d’ordres institutionnel. Cet alignement fournit une perspective macro de l’analyse de marché.

La prochaine chose importante est que notre intention directionnelle doit être précise. Elle peut être acquise à travers le Daily Bias ou le Draw on Liquidity. Le Daily Bias représente la direction probable du marché pour le jour suivant. Le Draw on Liquidity doit s’aligner avec une narration baissière. Cela signifie que le marché cible la liquidité sell side (sell-side liquidity). Il peut s’agir de swing lows, d’equal lows ou de zones de déséquilibre (imbalances zones) en dessous du prix actuel. Cet alignement augmente la probabilité que les acteurs institutionnels fassent baisser les prix.

Le marché doit être haussier sur les unités de temps inférieures. Il doit y avoir des preuves d’un programme d’achat (buy program) sur les unités de temps inférieures. Cela implique un mouvement délibéré à la hausse visant à éliminer la liquidité au-dessus des plus hauts significatifs, incitant les traders particuliers à acheter (long) le marché. Cette chasse à la liquidité orchestrée permet aux institutions d’accumuler des positions courtes (short positions) à des prix élevés (premium prices), se positionnant ainsi pour l’expansion baissière imminente.

Ce sont les prérequis du ICT Market Maker Sell Model. Tous les facteurs doivent être combinés pour un trading réussi. Les traders peuvent mieux anticiper et exécuter des trades alignés avec le flux d’ordres institutionnel.

Composantes Majeures du ICT MMSM

Les concepts ICT sont relatifs par nature. Ces concepts peuvent être combinés afin d’obtenir la confiance nécessaire à l’exécution des trades. Il existe quatre composantes interconnectées qui constituent les concepts fondamentaux utilisés pour l’exécution des trades en alignement avec le mouvement de prix institutionnel.

La première est le Marché en Range (Ranging Market). Elle est considérée comme une phase importante du Market Maker Sell Model (MMSM). C’est également connu sous le nom de période de latéralisation, où le marché évolue à l’intérieur d’un range confiné. Durant cette phase, le marché évolue entre deux limites. C’est un état d’équilibre temporaire entre acheteurs et vendeurs.

La deuxième est l’Ingénierie de Liquidité (Engineering Liquidity). Durant cette phase du mouvement de marché, le prix forme des higher lows. Cela encourage les traders particuliers à acheter et, dans le même temps, accumule des ordres au-dessus des swing highs. Ces mouvements sont conçus par les institutions pour mettre en place un piège à liquidité (liquidity trap). Cela crée une illusion de haussier sur le marché. La liquidité générée durant cette phase devient le carburant de la phase suivante du modèle. Le Smart Money utilise ces ordres pour faciliter de grandes positions vendeuses (sell-side positions).

La troisième est le Retournement du Smart Money (Smart Money Reversal). C’est la transition du marché de haussier à baissier. Ici, le marché s’aligne avec la structure de marché en unités de temps supérieures (HTF). Cela se produit lorsque le marché atteint le HTF PD Array. Il peut s’agir d’un Order Block ou d’un Fair Value Gap (FVG). À ce stade, les institutions inversent la tendance et continuent dans la nouvelle direction de marché. Cette phase confirme l’intention du marché de se déplacer à la baisse et constitue le fondement de la composante finale.

La quatrième et dernière est la Chasse à la Liquidité (Liquidity Hunt), où le prix cible des niveaux clés de liquidité sell side (sell-side liquidity). Ce sont les anciens plus bas durant la phase d’ingénierie de liquidité. Le plus bas de la consolidation majeure sert également de zone de liquidité. Ce mouvement à la baisse balaie non seulement ces niveaux de liquidité, mais complète également le cycle de livraison de prix.

Ce sont les composantes les plus importantes qui doivent être combinées pour de meilleures entrées et sorties. Des confluences supplémentaires peuvent cependant être ajoutées pour obtenir de meilleurs résultats. N’oubliez pas qu’il serait préférable que votre stratégie de trading soit simple et claire, contenant la logique et la psychologie nécessaires à votre confiance.

Trading avec le ICT MMSM

Afin de suivre l’approche structurée du Market Maker Sell Model, nous devons suivre les étapes suivantes :

• Confirmez que la structure en unités de temps supérieures doit être baissière. Une série de lower lows et de lower highs signifie une forte tendance baissière. De plus, déterminez votre prochain Draw on Liquidity près des swing lows, equal lows ou zones de déséquilibre en dessous du prix actuel.
• Après l’identification du flux d’ordres institutionnel, passez à une unité de temps inférieure et identifiez une tendance haussière. Cette tendance haussière n’est qu’un retracement pour l’unité de temps supérieure. Typiquement, cette tendance haussière sur les unités de temps inférieures se termine près du HTF PD Array.
• Lorsque le prix réagit au HTF PD Array, attendez des confirmations baissières. Ces confirmations se manifestent de différentes façons. Elles peuvent être identifiées à travers un Market Structure Shift (MSS) ou un Change of Character (CHOCH). Cela signifie une transition vers un flux d’ordres baissier.
• Après confirmation, exécutez un trade à la vente lorsque le prix retrace dans un Fair Value Gap au-dessus du niveau du MSS. Ce n’est qu’un cas d’exécution d’entrées à la vente. Il est également possible que le marché continue sa nouvelle direction depuis un Breaker Block ou que le marché forme un Unicorn Model à cet endroit.
• Placez votre stop-loss 10 à 20 pips au-dessus du dernier swing high, le plus haut formé avant le MSS. Votre prise de profit (take profit) est le prochain Draw on Liquidity, qui correspond aux anciens plus bas ou aux zones de déséquilibre.

Cette approche garantit l’alignement avec le flux d’ordres institutionnel et maximise la probabilité de capturer un mouvement de prix significatif. En adhérant aux étapes décrites, le trader peut saisir et capitaliser sur le ICT Market Maker Sell Model avec confiance.

Note Finale

Le ICT Market Maker Sell Model est un cadre puissant pour trader en alignement avec le flux d’ordres institutionnel. Cela nécessite de la pratique, de la patience, de la constance et une solide compréhension des dynamiques de marché. En tant que trader, effectuez un backtesting de la stratégie et affinez votre approche de trading avant de l’appliquer sur le marché.

Le trading comporte des risques financiers significatifs et peut ne pas convenir à tous les investisseurs. Nous nous appuyons souvent sur le price action et le comportement passés, mais cela ne garantit pas les résultats futurs. Travaillez sur vos émotions et votre psychologie, et ne tradez jamais avec de l’argent que vous ne pouvez pas vous permettre de perdre. Utilisez une gestion du risque appropriée et consultez un conseiller professionnel si nécessaire. Vous êtes seul responsable de toutes les décisions de trading que vous prenez.

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